中國進出口銀行支持高新技術企業(yè)發(fā)展特別融資賬戶實施細則
第一章 總則
第一條 為貫徹全國科技大會精神，實施《國家中長期科學和技術發(fā)展規(guī)劃綱要（2006－2020年）》，落實《實施〈國家中長期科學和技術發(fā)展規(guī)劃綱要（2006－2020年）〉的若干配套政策》，制定本《實施細則》。
第二條 中國進出口銀行（以下簡稱"進出口銀行"）設立支持高新技術企業(yè)發(fā)展特別融資賬戶（以下簡稱"特別融資賬戶"）。該賬戶通過創(chuàng)業(yè)風險投資，扶持中小型高新技術企業(yè)發(fā)展，增強企業(yè)自主創(chuàng)新能力，提高我國高新技術企業(yè)的國際競爭力。
第三條 本《實施細則》所稱中小型高新技術企業(yè)，系指由中方控股、主要從事高新技術產品研發(fā)和生產的中小企業(yè)。
本條第一款所稱高新技術企業(yè)根據《國家高新技術產業(yè)開發(fā)區(qū)高新技術企業(yè)認定條件和辦法》認定。
本條第一款所稱高新技術產品根據《中國高新技術產品目錄》和《中國高新技術產品出口目錄》認定。
本條第一款所稱中小型企業(yè)根據《中小企業(yè)標準暫行規(guī)定》認定。
第四條 特別融資賬戶從事創(chuàng)業(yè)風險投資業(yè)務，按照市場化原則經營。
第五條 中國進出口銀行設立投資部，負責特別融資賬戶的經營管理。
投資部與進出口銀行其他部門之間建立財務防火墻。特別融資賬戶的業(yè)務由進出口銀行自主經營，獨立核算。
第六條 特別融資賬戶的初始規(guī)模為50億元人民幣，全部由進出口銀行發(fā)行債券籌集。
根據業(yè)務發(fā)展需要，特別融資賬戶還可以通過進出口銀行發(fā)債、接受外部資金委托等方式獲得后續(xù)資金。
第七條 特別融資賬戶采取直接投資和間接投資模式。
本條第一款所稱直接投資系指進出口銀行通過特別融資賬戶直接對創(chuàng)業(yè)企業(yè)進行投資與管理。
本條第一款所稱間接投資系指進出口銀行通過特別融資賬戶與外部機構合資成立"創(chuàng)業(yè)風險投資機構"，然后再通過該機構對創(chuàng)業(yè)企業(yè)進行投資和管理。
第八條 特別融資賬戶的投資范圍包括：
?。ㄒ唬﹦?chuàng)業(yè)風險投資業(yè)務；
（二）代理其他投資機構的投資業(yè)務；
?。ㄈ┩顿Y咨詢業(yè)務；
?。ㄋ模楸煌顿Y企業(yè)提供管理服務業(yè)務；
?。ㄎ澹﹨⑴c設立創(chuàng)業(yè)風險投資機構與創(chuàng)業(yè)風險投資管理顧問機構。
第二章 直接投資要求
第九條 本章所稱投資系指通過普通股、優(yōu)先股、可轉換債券、可轉換優(yōu)先股等方式，直接對創(chuàng)業(yè)企業(yè)進行投資。
第十條 除第一章第三條所規(guī)定的內容外，被投資企業(yè)還應符合以下標準：
?。ㄒ唬┓蠂耶a業(yè)政策，產品和技術具有創(chuàng)新性，具有自主知識產權和品牌，優(yōu)選列入國家科技計劃的項目；
?。ǘ┍煌顿Y企業(yè)應產權清晰、管理規(guī)范、公司治理結構完善；
（三）應具備良好的國內外市場前景、較強的競爭力和盈利能力；
?。ㄋ模┍煌顿Y企業(yè)應具備高成長性和競爭優(yōu)勢；
?。ㄎ澹┍煌顿Y企業(yè)的核心團隊應具有敬業(yè)精神、良好的資信記錄和卓越的執(zhí)行能力；
?。┠軌蚴雇顿Y獲得良好收益；
?。ㄆ撸碛忻鞔_的退出計劃并具有可行性；
?。ò耍┢渌M出口銀行認為應該滿足的條件。
第十一條 特別融資賬戶的投資對象主要是處于種子期、起步期、成長期和擴展期的企業(yè)。
第十二條 特別融資賬戶須遵守以下投資限制：
（一）對創(chuàng)業(yè)企業(yè)的投資期限一般不超過10年，特殊情況下可以延長；
（二）對單個創(chuàng)業(yè)企業(yè)投資額原則上不超過特別融資賬戶總規(guī)模的10%，但特殊情況除外；
（三）不得投資于上市公司的股票，但因所投資企業(yè)上市而持有的部分及其增資配股增加的部分不受此限；
（四）以直接或間接投資方式擁有的股權資產原則上不低于特別融資賬戶己投資總資產的70%。實際投資之前或投資過程中的間歇資金可以銀行存款、政府債券及其他中國人民銀行認可的貨幣性金融工具的形式持有。
第三章 直接投資決策
第十三條 直接投資項目的來源包括但不限于：
（一）各級政府部門（如科技部、國防科工委）、科研院所、國家高新技術產業(yè)開發(fā)區(qū)推薦的項目；
（二）各金融機構、企業(yè)、中介機構推薦的項目：
?。ㄈ┩顿Y部主動搜集的項目
?。ㄋ模撛诳蛻敉ㄟ^各種方式自行申請的項目。
第十四條 投資部對所有項目申請都要進行初期篩選，重點檢查項目信息的完整性和合格性。
完整的項目信息應至少包括：
?。ㄒ唬┢髽I(yè)營業(yè)執(zhí)照；
?。ǘ┢髽I(yè)概況、業(yè)務概況及公司競爭優(yōu)勢；
?。ㄈ┘夹g和產品的創(chuàng)新性；
?。ㄋ模┙泴徲嫷淖罱曦攧請蟊恚ǚN子期企業(yè)除外）；
?。ㄎ澹┲饕洜I風險分析；
?。┗I資用途。
以上信息須隨附主管部門審批文件、政府給予企業(yè)優(yōu)惠政策的批文，且申請文件內容應符合進出口銀行投資部的相關要求。
第十五條 投資部通過信件或電子郵件將初選結果通知申請人。對未通過的項目，應向申請人簡要說明理由，同時將項目材料整理歸檔，以便后期跟蹤研究。
對通過的項目，創(chuàng)業(yè)企業(yè)應提供人《商業(yè)計劃書》，內容至少包括：
?。ㄒ唬┯媱潟?；
?。ǘ┕炯捌湮磥?；
?。ㄈ┕芾?；
（四）財務說明；
?。ㄎ澹╋L險因素；
?。┩顿Y回報與退出渠道；
?。ㄆ撸┙洜I分析與預測；
?。ò耍┴攧請蟾?；
?。ň牛╊A測；
?。ㄊ﹫D表信息。
第十六條 對通過初期篩選的項目，應提交投資預審委員會決定是否立項。
投資預審委員會由進出口銀行的技術、金融、財務、相關產業(yè)及法律等領域的專家組成。必要時，也可調用外部專家參與預審。
投資預審委員會應從技術和產品、管理團隊、市場、財務狀況及政策法律等方面對申請立項的項目進行評估。任何項目，只要有一個方面不能滿足投資立項要求，均不能立項。
第十七條 投資項目被批準立項后，投資部應及時組織專家調查組進行盡職調查工作。除銀行內部專家，還可聘請外部專家或中介機構參加專家調查組。
盡職調查應涉及被投資企業(yè)的生產、營銷、研發(fā)、財務等各個方面，并對被投資企業(yè)所有辦公、研發(fā)及生產場所進行實地考察和核實。
調查組應與被投資企業(yè)所有高級管理人進行溝通，并對行業(yè)、市場、技術、行政、銀行、稅務、法律及同業(yè)競爭等情況展開外圍調查。
調查組應對合作方式、合作框架的制度性安排、股權設計、出資方式、投資成本及退出通道選擇方案設計等進行調查和研究。
調查組應在全面調查的基礎上出具審慎調查報告，對被投資企業(yè)的各方面情況進行評價。對被認為有投資價值的項目，調查組還應完成投資建議書。
第十八條 投資部應在收到調查組提交的審慎調查報告和投資建議書后，提請召開投資決策委員會會議。
投資決策委員會由進出口銀行主管副行長、投資部和相關部門總經理室成員組成，負責項目投資和退出決策。對尚有疑問的專業(yè)問題，可以聘請外部專家提供決策咨詢意見。
投資決策委員會應對的可行性進行評估，并根據評估結果形成評議文件。
對于投資額超過3000萬元人民幣的項目，投資決策委員會在做出決定之后，還須提交進出口銀行行長做最終決策。
第四章 直接投資實施與管理
第十九條 投資決策委員會或進出口銀行行長做出最終決策后，投資部應及時通知被投資企業(yè)，并做好法律文件的談判準備。
第二十條 進出口銀行聘請的法律顧問負責起草法律文件并出具法律意見書，投資部應予以配合。
第二十一條 相關法律文件應由進出口銀行行長或其授權代表簽署。
第二十二條 投資部應根據與被投資創(chuàng)業(yè)企業(yè)達成的投資協(xié)議管理投資項目，確保投資安全。
第二十三條 投資管理可以采取以下兩種方式：
?。ㄒ唬┫虮煌顿Y創(chuàng)業(yè)企業(yè)委派董事
（二）向被投資創(chuàng)業(yè)企業(yè)委派高級財務管理人員，代表進出口銀行進行財務管理。
第二十四條 投資部進行投資管理的主要職責是：
（一）監(jiān)管職能，即對被投資創(chuàng)業(yè)企業(yè)進行跟蹤管理，密切監(jiān)督被投資企業(yè)的資金使用情況和企業(yè)發(fā)展狀況，定期完成投資后續(xù)管理報告。
?。ǘ┰鲋捣眨聪虮煌顿Y創(chuàng)業(yè)企業(yè)提供再融資、上市、戰(zhàn)略管理等服務。
第二十五條 被投資創(chuàng)業(yè)企業(yè)應定期向進出口銀行報送以下材料：
?。ㄒ唬┌醇径葓笏偷牟牧希ǎ?．未經審計的財務報表，包括截至每季度末的資產負債表、季度損益表和現金流量表，報表編制須符合我國會計準則和相關企業(yè)會計制度；2．企業(yè)經營情況和尚未履行承諾的說明；3．與企業(yè)管理層活動有關的資料。
?。ǘ┟磕甓葓笏偷拇辶?，包括：1．經審計的財務報表，包括截至每年度末的企業(yè)資產負債表、年度損益表和現金流量表，報表編制須符合我國會計準則和相關企業(yè)會計制度，并和上一年度財務報表和經營計劃相比較；2．企業(yè)經營情況、納稅情況的詳細報告，對企業(yè)發(fā)展的展望以及對重要事件的說明。
第六章 直接投資退出
第二十六條 投資退出應按照投資協(xié)議執(zhí)行，保證投資及時按照有關協(xié)議退出。
第二十七條 如投資協(xié)議僅對投資退出做了原則性規(guī)定，投資決策委員應指定專人與有關各方達成一致，并監(jiān)督有關方面執(zhí)行。
第二十八條 存在多種退出機會時，投資決策委員會應對項目退出的各種方案進行分析和比較，提出最優(yōu)方案，并報進出口銀行行長批準。
第二十九條 投資部應負責管理和監(jiān)督從被投資企業(yè)退出，并按照投資決策委員會的指示采取行動。
第三十條 投資退出方式主要包括：
（一）境內外公開上市發(fā)行股票。
（二）股權轉讓，包括管理層收購和員工收購、一般購并、第二期購并等。股權轉讓嚴格遵守國家相關管理規(guī)定。
第七章 間接投資
第三十一條 進出口銀行可以用特別融資賬戶內資產與外部投資者發(fā)起設立新創(chuàng)業(yè)風險投資機構，以間接投資的方式支持中小型高新技術企業(yè)發(fā)展。
前款所指外部投資者主要包括：外國投資者、國內企業(yè)、金融機構以及地方政府。
第三十二條 新創(chuàng)業(yè)風險投資機構應滿足以下條件：
?。ㄒ唬┬聞?chuàng)業(yè)風險投資機構以支持我國中小型高新技術企業(yè)發(fā)展為主要方向；
?。ǘ┬聞?chuàng)業(yè)風險投資機構最小規(guī)模為1億元人民幣；
?。ㄈ┻M出口銀行（通過特別融資賬戶）對新創(chuàng)業(yè)風險投資機構的投資比例一般不超過該機構資本規(guī)模的30%。
?。ㄋ模┢渌M出口銀行認為應該滿足的條件。
第三十三條 在合作接洽階段，投資部應獲得外部投資者的以下信息：
?。ㄒ唬┩獠客顿Y者的營業(yè)執(zhí)照、企業(yè)介紹、銀行資信證明及經審計的近三年年度財務報表；
?。ǘ┩獠客顿Y者的公司章程；
?。ㄈ╇p方合作的項目建議書及可行性研究報告；
?。ㄋ模┩顿Y意向函；
（五）有權部門的審批文件；
?。┥虡I(yè)計劃書；
?。ㄆ撸┢渌嘘P資料。
第三十四條 投資部應組織人員對認為符合條件的投資者進行考察并完成考察報告
第三十五條 投資部應根據可行性研究報告、考察報告及其他有關材料完成合作建議書。
第三十六條 投資部應將合作建議書報投資決策委員會審議，并報進出口銀行行長最終批準。
第三十七條 投資部應根據批準后的方案，與外部投資者談判。法律文件由進出口銀行聘請的法律顧問負責起草，并報投資決策委員會審議批準。
第三十八條 進出口銀行行長或其授權代表與外部投資者簽訂《合資合同》或《合作合同》。
第三十九條 根據我國有關法規(guī)及《合資合同》或《合作合同》，投資部應準備有關注資審批文件，并在規(guī)定期限內向新創(chuàng)業(yè)風險投資機構注資。注資后，投資部應督促新創(chuàng)業(yè)風險投資機構及時提供驗資報告。
第四十條 由投資部總經理提名，經主管副行長批準，可以向新創(chuàng)業(yè)風險投資機構選派董事及管理人員。
第四十一條 新創(chuàng)業(yè)風險投資機構在管理過程中應遵守進出口銀行投資部的投資標準和處理利益沖突的程序，應提交符合行業(yè)慣例的報告。核心人員應履行盡職義務。
第四十二條 進出口銀行從新創(chuàng)業(yè)投資機構退出應按照《合資合同》或《合作合同》的規(guī)定嚴格執(zhí)行。
第八章 附則
第四十三條 本《實施細則》由進出口銀行解釋和修改。
第四十四條 本《實施細則》自2006年7月1日起頒布實施。
